크린앤사이언스 개요
크린앤사이언스(045520)는 1973년 국내외 여과지 제조, 판매 등을 주 영업목적으로 설립되었으며, 2000년 코스닥 증권 시장에 상장되었습니다. 본사는 서울시 강남구에 있습니다. 자동차 여과지, 산업용 여과지, 공조용 여과지 제품을 생산으로 하는 사업을 하고 있습니다.
2009년과 2011년에 각각 미국법인과 중국법인을 설립하여 해외 시장 판로 확대 및 수출 다각화를 점진적으로 실현하고 있습니다. 2016년 이후 가정용 필터 사업을 중심으로 매출 증가가 이루어져 주력 제품이 변화하였고, 2020년 미디어를 활용한 마스크 사업부문을 추가하여 주력 제품의 다각화를 통한 매출 증가가 이루어지고 있습니다.
23년 매출액은 21년 대비 큰 폭으로 감소하였지만, 흑자 전환에 성공하였습니다. 재무 상태가 건강한 편은 아니나, 최근 5년 이내 유상증자나 전환사채 등의 발행 이력은 없습니다. 최대주주가 경영진에 포함되어 있습니다.
크린앤사이언스는 2024.06.17 기준(개장 전), 주가 6,220원, 시가총액 404억 원, 상장 주식 수 6,500,000주, 코스닥 순위는 1,426위입니다.
사업 분야
필터 관련
공기청정기용 필터, 에어컨 필터, 공조기용 필터, 에어 필터, 오일필터, 연료 필터, 핵심여과소재, 화력발전소 가스터빈용 에어필터, 산업용 공작기계의 연마/절삭/커팅 필터, 컴프레셔 필터, 드라이클리닝 필터 등의 여과소재 등 다양한 종류의 필터/여과지를 생산하고 있습니다.
24년 1분기 기준 필터 관련 매출이 약 63%, 여과지 관련 매출이 약 25% 비중을 차지하고 있습니다.
재무제표
[출처: 네이버 증권]
23년 흑자 전환에 성공하였습니다. 부채비율은 200% 넘어 높은 편이며, 기업의 현금 동원력을 의미하는 유보율은 아직 높은 상태입니다. 21년 이후 배당이 없습니다.
투자 정보
- 주가: 6,220원 (2024.06.17 기준(개장 전))
- 시가총액: 404억 원
- 시가총액 순위: 코스닥 1,426위
- 상장 주식 수: 6,500,000
- 52주 최고가: 9,320
- 52주 최저가: 5,980
- PER: 21.23
- 업종 PER: 7.32
- PBR: 1.31
- BPS: 4,757
- 배당수익률: N/A
주요 공시
- 2024.05.16 분기보고서 (2024.03) > 흑자
- 2024.03.19 감사보고서제출 > 적정
- 2024.02.14 매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변동 > 미세먼지 증가에 따른 공기청정기필터 시장 수요 증가 및 원가절감을 통한 흑자 전환
지분 현황
최재호 외 3인 2,122,861주 (32.66%)
- 최재원: 900,000 (13.85%)
- 델타피디에스: 714,334 (10.99%)
- 최재호: 500,000 (7.69%)
- 곽규범: 8,527 (0.13%)
대표, 이사
- 대표이사 곽규범: – 원광대학원 졸업, – 前 크린앤사이언스 공장장
- 이사 최재호: – 연세대학교 화학공학 졸업, – 前 크린앤사이언스 대표이사, 최대주주의 형
- 이사 최재원: – 숭실대학교 컴퓨터학부 졸업, 최대주주
- 사외이사 김해진: – 전북대학교 화학공학 졸업, – FS Tech㈜ 대표이사, – 세원화성㈜ 대표이사
- 상무 이남귀: – 원광대학원 졸업, – 크린앤사이언스 태국법인장
- 상무 문재정: – 원광대학원 졸업, – 크린앤사이언스 연구소장
- 상무 이상명: – 강원대학원 졸업, – 크린앤사이언스 생산본부장
- 상무 이한옥: – 경기대학교 졸업, – 크린앤사이언스 경영지원실장
- 상무 여상명: – 계명대학교 졸업, – 크린앤사이언스 영업본부장
- 상무 맹현진: – 전남대학교 졸업, – 크린앤사이언스 생산혁신실장
계열회사, 타법인 출자
연결대상 종속회사
- CLEAN AND SCIENCE USA CO., LTD: 여과지, FILTER 판매, 100% 소유
- CLEAN AND SCIENCE CHINA CO., LTD: 여과지, FILTER 판매, 100% 소유
- CLEAN AND SCIENCE THAI CO., LTD: FILTER 생산, 판매, 100% 소유
계열회사
비상장
- CLEAN AND SCIENCE USA CO., LTD
- CLEAN AND SCIENCE CHINA CO., LTD
- CLEAN AND SCIENCE THAI CO., LTD
타법인 출자
- 한국여과기공업협동조합: 비상장, 동종업계권익보호
- 한국부직포공업협동조합: 비상장, 동종업계권익보호
- CLEAN AND SCIENCE USA CO., LTD: 비상장, 미국지역판로확대
- CLEAN AND SCIENCE CHINA CO., LTD: 비상장, 중국지역판로확대
- CLEAN AND SCIENCE THAI CO., LTD: 비상장, 필터해외시장개척
관련 테마
- 미세먼지, 황사 관련주 (마스크, 공기청정기 필터 등)
비고
- 최근 5년 이내 유상증자 및 전환사채 등 발행 이력 없음
- 최대주주가 대표이사 아님
개인적 견해
크린앤사이언스의 사업분야는 필터, 여과지 관련으로 분야가 명확합니다. 다만 꾸준히 실적을 내지는 못하고 있으며 재무상태가 건강한 편은 아닙니다. 최근 5년 이내 유상증자나 전환사채 등의 발행 이력이 없는 점은 플러스 요인이라고 생각합니다. 최대주주가 경영진에 포함되어 있으며 대표이사는 아닙니다.
환경오염, 미세먼지, 황사는 매년 심해지고 있어, 사업 자체는 앞으로도 꾸준히 수요가 있을 것을 전망합니다. 관련 재료도 사업과 관련된 미세먼지, 황사, 공기청정기 테마 등입니다.
20년 코로나 시기 최고점을 기록한 후, 주가는 계단식 하락하여 현재 바닥을 횡보하고 있습니다. 이동평균선 역시 역배열에 가까운 모양을 그리고 있으며, 주가는 52주 최저가 10% 이내로 근접해 있습니다.
재무 상태가 좋지는 않지만, 현재 거래정지나 상장폐지의 위험성은 낮아 보입니다. 사업도 수요가 증가할 산업에 속해 있다고 생각하며 관련 재료도 매년 시장에서 주목받는 테마입니다. 주가의 가치를 떨어트리는 유상증자나 전환사채 등의 이력도 없습니다. 개인적으로 52주 최저가 근처에서 분할 매수를 고려할 만한 종목이라고 생각합니다. 하지만 재료가 예측이 어려우므로 투자 기간이 길어질 수 있는 점은 유의해야 할 것 같습니다.
※ 이 분석 자료는 작성자가 신뢰할 수 있는 출처와 정보를 바탕으로 작성되었으나, 정확성이나 완전성을 보장할 수 없습니다. 참고용으로 사용하시고, 투자자 본인의 판단과 책임하에 종목 선택, 투자 시기에 대한 최종 결정을 내리시길 바랍니다.